1071 Malazgirt zaferinden sonra sık sık el değiştiren Denizli ve civarını ele geçirmek için Konya Sultanı, Osman Bey ve Hüsamettin Bey görevlendirilmiştir. Acıpayam Ovasında çetin bir mücadele veren Osman Bey bölgeyi Bizanslılardan almıştır.Bu zaferden sonra (Yatuk) Yatağanbaba lakabını alan Osman Bey’ e Konya Sultanı tarafından Uçarı Çiftliğinin yarısı ile Yatağan’ın bugünkü arazisinin yarısı(Arpalıklar) tımar olarak verildi. Bugünkü Yatağan Kasabasının güneyinde Karahüyük yolu üzerinde bulunan türbesinin bulunduğu yere yerleşen Yatağanbaba1294(hicri 642) yılında vefat etti. Yatağanbabanın Türbesi dörtgen şeklinde ve üç bölümden oluşmaktadır. Türbenin girişinde namazgah bulunmaktadır. Türbenin solundaki bölümde Yatağanbabanın eşinin ve kızının mezarları bulunmaktadır.Kitabe ve yazıt bulunmayan mezarda Yatağanbabanın ayak taşında 642 tarihi yazılıdır. Kuzeyden ve güneyden pencereleri bulunan yapının tamamı ahşap çatısı da saç ile kaplıdır. Türbenin sanatsal bir değeri yoktur. Etrafı camlarla kaplı türbenin çevresi bugün mezarlık haline gelmiştir.
Yatağanbaba türbesinin yanında tekke olduğuna dair hiçbir kalıntı bulunmamakla birlikte Türbe etrafındaki sütun parçaları, duvar ve temel kalıntıları, düzgün taşlar ve kuzeyindeki tepecikten burada cami(mescit) , Mimarhane (tekke) binası, aşevleri, han, ahır gibi yapıların olabileceğini göstermektedir.
Tuncer Baykara Yatağan isimli kitabında Paul Lucas’ın 1714 yılında Yatağan’ı ve Tekke’yi ziyaret ettiğinde gördüklerini anlatmaktadır. Yatağanbabanın mezarının yanında bulunan tekkenin çok güzel ve bakımlıu olduğunu 3 metrenin üzerindeki 60 kadar gümüş şamdan bulunduğunu, 200′e yakın kişinin hizmet verdiğini buraya gelip gidenler ve kalanlar için yemekler yapıldığını, yemek ve konaklama ücretinin alınmadığını, büyük bir kütüphanesinin bu kütüphanede el yazması kitaplarında bulunduğunu belirtmektedir.
1826 yılında Bektaşlık yüzünden tahrip edilen Tekkelerden biri olduğu Ragıp Hulusi(Özden)’in Bektaşlık üzerine yazdığı kitapta belirtilmektedir.Tuncer Baykara Tekke’nin 1900′lü yılların başında siyasi bir suçluyu yakalamak amacıyla yıkılmış yakılmış olduğunu belirtmektedir. Vakfa ait hizmetler sahipsiz kaldığı için devam ettirilememiş ve Tekke halkı Yatağan’a yerleşmiştir.
